Hasil penelitian mencangkup studi peristiwa dengan maksud untuk menganalisis kondisi dan perbedaan dari pengembalian tidak normal,aktivitas volume perdagangan dan kapitalisasi pasar sebelum dan sesudah vaksinasi perdana Covid-19 di Indonesia pada sektor infrastruktur di Bursa Efek Indonesia. Dalam penelitian ini menggunakan sampel sebanyak 20 perusahaan sektor infrastruktur.Penelitian ini menggunakan periode penelitian 4 hari sebelum peristiwa,1 hari pada saat peristiwa dan 4 hari sesudah peristiwa.Dalam penelitian menggunakan teknik statistik deskriptif,uji normalitas (uji statistik Shapiro-Wilk),uji satu arah Kolmogorov Smirnov dan uji beda Wilcoxon Signed Rank Test. Hasil penelitian menunjukan bahwa pengembalian tidak normal, aktivitas perdagangan dan kapitalisasi pasar menunjukan data tidak berdistribusi normal. Hasil uji satu arah Kolmogorov-Smirnov menunjukkan terdapat pengembalian tidak normal disekitar vaksiansi Covid-19, hasil uji menunjukkan tidak terdapat perbedaan pengembalian tidak normal dan kapitalisasi pasar namun terdapat perbedaan aktivitas volume perdagangnan sebelum dan sesudah vaksinasi Covid-19 di sektor infrastruktur.
Kata Kunci: Pengembalian Tidak Normal; Studi Peristiwa; Aktivitas Volume Perdagangan; Kapitalisasi Pasar