ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk menguji seberapa besar pengaruh profitabilitas dan likuiditas terhadap financial distress perusahaan tekstil dan garmen yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) periode 2012-2016. Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif dengan bentuk hubungan kausal (sebab akibat), dengan variabel bebas yaitu profitabilitas dan likuiditas, variabel terikat yaitu financial distress. Jumlah sampel penelitian yang diambil sesuai kriteria yaitu 15 perusahaan. Data diperoleh dari situs resmi Bursa Efek Indonesia (BEI). Teknik pemilihan sampel yaitu purposive sampling dan penelitian ini menggunakan regresi linier berganda. Hasil penelitian ini menunjukan bahwa secara parsial profitabilitas berpengaruh terhadap financial distress, sedangkan likuiditas berpengaruh terhadap financial distress. Kemudian secara simultan profitabilitas dan likuiditas berpengaruh terhadap financial distress yang diukur dengan time interest earned.

Kata Kunci: Profitabilitas, Likuiditas, Financial Distress